MEGAORA
INTEGRÁLT ÜGYVITELI PROGRAMCSOMAG

 

 

Mérlegelemzési modul

 

 

Mintafeladat

 

Verzió: 1.1.

 

Budapest
2010. április

 

Tartalomjegyzék

1. Bevezetés

2. Törzsállományok kialakítása

3. Adatbevitel

4. Elemző táblák
4.1. Mérleg/Eredménykimutatás
4.2. Mérlegek adatainak összehasonlító táblája
4.3. Eredménykimutatások adatainak összehasonlító táblája
4.4. Mutatószámok elemző táblája
4.5. Cash-flow kimutatás
4.6. Grafikus megjelenítés

5. Elemző táblák vizsgálata
5.1. Mérlegek vizsgálata
5.2. Eredménykimutatás vizsgálata
5.3. Mutatószámok vizsgálata
5.4. Cash flow vizsgálata
5.5 A vezetés hatékonyságának és a cég likviditásának értékelése

1. Bevezetés

Az alábbiakban egy ipari tevékenységet folytató gazdálkodó társaság adataira épülő mérlegelemzést bemutató mintafeladaton keresztül nyújtunk segítséget a Megastar Plus Kft. mérlegelemzési programjának megismeréséhez.

A példa egy fiktív vállalkozás fiktív adataira készült.

Feltételezésünk szerint a gazdálkodó szervezet az éves beszámolásához a számviteli tv. mellékletében felsorolt beszámoló változatok közül az

- Éves beszámoló mérlegének "A" változatát az
- Éves beszámoló összköltség eljárással készített eredménykimutatás "A" változatát alkalmazza
- Cash-flow kimutatást készít és

a kiegészítő melléklet összeállításához olyan mutatószámok kiszámítását igényli, amelyek a vállalkozás vagyoni, pénzügyi helyzetének, működése eredményének megbízható és valós bemutatásához a tulajdonosok, a befektetők, a hitelezők számára szükségesek. Ehhez az eszközök és források összetételét a saját tőke és a kötelezettségek alakulását, a likviditás és a fizetőképesség, a jövedelmezőség alakulását bemutató mutatószámok elemzését kell elvégezni.

A fentieken túlmenően a vállalkozás vezetői részére hasznos információkat adhatnak a mérleg és az eredménykimutatás adatainak, valamint az ezekből készített mutatószámok elemzése.

Az elemző munka bemutatásához 4 gazdasági év (2006-2009) adatait rögzítettük.

2. Törzsállományok kialakítása

A rendszerleíró dokumentációban leírt ügyviteli feladatok közül a feldolgozás bizonylatai, a feldolgozás kódszámai, valamint a számítási algoritmusok az "Éves beszámoló "A" típusú mérlegére" és az "Összköltségi eljárással készített eredménykimutatás "A" változatára" a törzsállományok kidolgozottak.  Ezeket minden esetben a Szolgáltató biztosítja.

A törzsállományosított adatok meglétéről az FA671 menüpont alatt bemutatott rátekintő lista alapján, illetve a bizonylatfajtára és a "Módosítás" gombra kattintva azok tartalmáról és felépítéséről tájékozódhatunk.

tn_fa671_ra.jpg (45801 bytes)

tn_fa671_be.jpg (53576 bytes)

A felhasználónak a mutatószámok (AMU) törzsállomány "L" mezőjében a "PIPA" jellel kell kijelölni azokat a sorokat, amelyek mutatószámát kiszámításra, majd kiíratásra szeretnének.

Jelen mintafeladathoz valamennyi mutatószámot megjelöltünk, hogy lássuk, melyik mutatószámok alakulására kell nagyobb figyelmet fordítani.

Felhívjuk a figyelmet a Mérlegelemzési dokumentációban leírtakra, a mutatószámok kezelésésre vonatkozóan.

3. Adatbevitel

Az FA672-es menüpontnál az időszak rátekintő táblázat azt mutatja, hogy melyik bizonylatfajtából milyen időszak adatai kerültek letárolásra.

fa672_ra.JPG (158664 bytes)

Az "Új bevitel" gombra kattintva valamelyik törzsállományosított bizonylat egy meghatározott időszakára, évekre/esetleg azon belül hónap -tól-ig bontásban tudunk adatokat bevinni. Ez lehet tervadat (jelleg = 1-9), vagy tényadat (jelleg = 0), amelyet a mérleg és eredménykimutatás esetén a főkönyvből kigyűjthetünk, ha annak adatai a számítógépben tároltak. Ennek hiányában kézzel tudjuk rögzíteni az adatokat.

Az adatbevitel gyakorlásaként végezzük el az alábbi egyszerű feladatot.
Fejrész:
Biz.fajta kód: 1A
Év: 2005
Hó -tól: 0
   - ig: 12
Tény/Terv: 0
Tételsorok:
Főkönyvből történt kigyűjtésnél/kézi bevitelnél az adatok beírása csak az alaptételek soraiba történhet, összegző sorba nem!

Most kézi bevitelt végzünk.

Sor         Érték mező    "K" mező (az érték beírását követően automatikusan beíródik)
Eszközök:
3      100    K
12     200    K
29     300    K
50      50    K
51     150    K
Források:
55     300    K
59     200    K
95     200    K

Az adatbevitelt követően az "Automatikus halmozás" gombra kattintva a program elvégzi az összesítéseket. Az "OK" gombra kattintva a rögzített adatok letárolódnak, ha az eszközök és a források összege megegyezik. Ha nem, akkor a program hibajelzést ad.

A fenti rögzítés után nincs egyezőség. A 95. sor értékét emeljük meg 300-ra, ismételjük meg az "Automatikus halmozás" és "OK" gombbal a letárolást. Az adatok jól letárolódnak.
Vigyázat! Ha a "Mégsem" gombbal lépünk ki, de nincs egyezőség az eszközök és források között, az adatok hibásan felíródnak és az időszaki rátekintő lista "K" mezőjében a program kiírja az egyezőtlenség összegét. Hibás bizonylat adatával dolgozva az elemző kimutatások is hibásak lehetnek.

1A_2004_csillag.JPG (28617 bytes)

Figyelmeztetést ad a program, ha a mérleg értékadását követően "Automatikus halmozást" kértünk és az adott évhez nem készült eredménykimutatás, mivel a mérleg szerinti eredmény abból kerülne át a mérlegbe.

tn_1A_2004_hiba.jpg (16760 bytes)


Ha erre az évre a CF és/mutatószámok bizonylatfajtákat értékkel akarjuk létrehozni/Automatikus halmozás!/ ugyancsak figyelmeztetést ad a program, mivel az eredménykimutatás adatai nélkül csak azokat a számításokat tudja elvégezni a program, amelyekhez nincs szükség az eredménykimutatás adataira.

tn_1AMU_2004_hiba.jpg (45841 bytes)

Fordított esetben - eredménykimutatás van, de a mérleg adatainak képzése elmaradt - hasonló probléma jelentkezik.

A bevezetőben említettük, hogy a mintafeladathoz 4 gazdasági év (2006-2009)  adatát rögzítettük.

Ezek felviteli sorrendje a következő volt:

Először az eredménykimutatás, majd a mérleg adatainak rögzítése. A rendszerleíró dokumentációban említettük, hogy az eredménykimutatás mérlegszerinti eredménye csak akkor íródik át a mérlegbe, ha a jelezett rögzítési sorrendet betartjuk.

A mérleg és eredménykimutatás törzsállományosított adatai képezik a mérlegelemzés további törzsállományok (Cash-flow és a mutatószámok) adatainak kiszámítását.

Az időszaki rátekintő tábla "Új bevitel" gombra kattintva ugyanaz a beviteli képernyő jelenik meg, mint a mérleg/eredménykimutatás adatainak rögzítésénél. Bizonylatfajta kódjukat megadva (Cash-flow = 1ACF, mutatószámok = 1AMU), a fejrészben szereplő további adatoknak meg kell egyezni a már értékadatokkal ellátott mérleg és eredménykimutatás azonos értékének adataival.

A fejrészt befejeztével a megadott bizonylatfajta kódnak megfelelő sorszám és megnevezés jelenik meg. Az "Automatikus halmozás" gombra kattintva kiszámítódnak a Cash-flow/mutatószámok olyan értékadatai, amelyekhez az alapadatok megtalálhatók a mérleg és eredménykimutásban.

A cash-flow-ban több olyan mező van, amelyet csak kézi bevitellel lehet rögzíteni.

A mutatószámokban kézi beavatkozás nem lehetséges, csak az alapadatokban, vagy a számítási algoritmus megváltoztatásával.

Az értékadatokkal ellátott törzsállományok kiíratásának szűrője:

fa673_minta.JPG (100098 bytes)

Ebben az esetben a 4 gazdasági év mérleg(1A), cash-flow(1ACF), mutatószámok(1AMU) és eredménykimutatás(1OA) törzsállomány értékadatait és %-os viszonyszámait tekinthetjük meg vagy írathatjuk ki.

4. Elemző táblák (FA674)

4.1. Mérleg (1A)/Eredménykimutatás (1OA) elemző táblái (FA67401)

2 év tényadatainak/a tárgyév terv és tényadatainak összehasonlítását teszi lehetővé.

Pl. 2006 év 2007 mérlegeinek és eredménykimutatásainak szűrője:

tn_fa67401_1.jpg (21164 bytes)            

Mindig a bázis év tényadata, vagy a tárgyév terv adatai kerülnek a szűrő első oszlopába, a tárgyév tényadatai a 2. oszlopba.
Mérleg esetében az oszlop %-a az összes eszköz/összes forráshoz (100%) viszonyított %-ok. A sor % a tárgyév tényadatának változását mutatja a bázis évhez/tárgyév tervadataihoz viszonyítva.
Eredménykimutatásnál az oszlop %-ok az árbevételhez (100%) viszonyított %-ok. A sor %-ok megegyeznek a mérlegnél leírtakkal.

l_fa67401_F.JPG (49954 bytes)

l_fa67401_1.JPG (260958 bytes)

l_fa67401_2.JPG (242174 bytes)

tn_fa67401_2.jpg (21605 bytes)

l1_fa67401_F.JPG (49618 bytes)

l1_fa67401_1.JPG (282668 bytes)

l1_fa67401_2.JPG (103073 bytes)

 

4.2. Mérlegek (1A) adatainak összehasonlító elemző táblája (FA67402)

A szűrőben megadott évtől kezdődően valamennyi későbbi mérleg adatát és az előző évhez viszonyított változás %-át mutatja.

fa67402.JPG (83317 bytes)

l_fa67402_F.JPG (26611 bytes)

l_fa67402_1.JPG (153881 bytes)

l_fa67402_2.JPG (145849 bytes)

l_fa67402_3.JPG (162281 bytes)

l_fa67402_4.JPG (159264 bytes)

l_fa67402_5.JPG (94532 bytes)

4.3. Eredménykimutatások (1OA) adatainak összehasonlító elemző táblája (FA67403)

A szűrőben megadott évtől kezdődően valamennyi későbbi eredménykimutatás adatait és az előző évhez viszonyított változás %-át mutatja.

fa67403.JPG (89485 bytes)

l_fa67403_F.JPG (33738 bytes)

l_fa67403_1.JPG (187468 bytes)

l_fa67403_2.JPG (155503 bytes)

l_fa67403_3.JPG (94700 bytes)

4.4. Mutatószámok (1AMU) elemző táblája (FA67404)

A szűrőben megadott évtől kezdődően valamennyi későbbi évben kiszámított és letárolt mutatószámos törzs (l. FA672 menüpont)adatait és az előző évhez viszonyított változás %-át mutatja.

Az Adatképzés megnevezésének kiírása kérdésre adott Igen válasz esetén a tábla végén a kiírt mutatószámok számítási algoritmusa is kiíródik.

tn_fa67404.jpg (15300 bytes)

l_fa67404_F.JPG (28560 bytes)

l_fa67404_1.JPG (211040 bytes)

l_fa67404_2.JPG (218797 bytes)

l_fa67404_3.JPG (157257 bytes)

l_fa67404_4.JPG (230022 bytes)

l_fa67404_5.JPG (29662 bytes)

4.5. Cash-flow (1ACF) kiíratás (FA67420)

A szűrőben megadott tárgyévre készített cash-flow adatait tartalmazza, amennyiben a bázis év és a tárgyév mérlegeiből és eredménykimutatásából, valamint szükség szerint kézi bevitellel biztosított adatokból kiszámoltuk és letároltuk a CF törzs (l.FA672 menüpont) adatait.

Az Adatképzés megnevezésének kiírása kérdésre adott Igen válasz esetén a tábla végén a kiírt mutatószámok számítási algoritmusa is kiíródik.

tn_fa67420.jpg (14656 bytes)

l_fa67420_F.JPG (47908 bytes)

l_fa67420_1.JPG (194592 bytes)

l_fa67420_2.JPG (162665 bytes)

l_fa67420_3.JPG (104919 bytes)

4.6. Grafikus megjelenítés (FA67451)

A mérlegben, az eredménykimutatásban, a mutatószámokban és a Cash-flowban kiírt adatok grafikusan is megjeleníthetők.

Az 1000-1240 sorszámúak fixen betároltak, az 1900-1910 sorszámúak szabadon kitölthetők a szűrőben. Indításra kattintva:

Beállítás feltételei:
Diagram csoport: választani lehet a mutatószámok legkedvezőbb megjelenítéséhez.
Diagram típus: választani lehet a mutatószámok legkedvezőbb megjelenítéséhez.
Címsor: a szöveg átírható.

tn_fa67451.jpg (30615 bytes)

OK - a grafikus tábla megjelenik.

tn_gr_1000.jpg (19732 bytes)

tn_gr_1030.jpg (18508 bytes)

tn_gr_1050.jpg (20109 bytes)

tn_gr_1060.jpg (25869 bytes)

tn_gr_1110.jpg (15396 bytes)

tn_gr_1120.jpg (15980 bytes)

tn_gr_1130.jpg (14572 bytes)

tn_gr_1140.jpg (14438 bytes)

tn_gr_1160.jpg (14797 bytes)

tn_gr_1170.jpg (15198 bytes)

tn_gr_1190.jpg (14369 bytes)

tn_gr_1200.jpg (14800 bytes)

tn_gr_1210.jpg (16536 bytes)

tn_gr_1230.jpg (15421 bytes)

tn_gr_1900.jpg (18376 bytes)

tn_gr_1040.jpg (19975 bytes)

tn_gr_1020.jpg (17319 bytes)

tn_gr_1220.jpg (18605 bytes)

tn_gr_1150.jpg (16748 bytes)

 

5. Elemző táblák vizsgálata

A mintafeladatnál fiktív cég fiktív adatait vizsgáljuk, ezért az elemző táblák adatai és azok grafikus megjelenítése alapján csak általános megállapításokat tudunk tenni. Az okok pontosabb megállapításához a cég tevékenységének mélyebb ismerete lenne szükséges.

5.1. Mérlegek vizsgálata

5.2. Eredménykimutatások vizsgálata

5.3. Mutatószámok vizsgálata

  • Az árbevétel arányos jövedelmezőség (112) kisebb ingadozással egyenletesnek mondható, aminek oka, hogy a csökkenő üzemi eredményt (113) az emelkedő pénzügyi műveletek pozitív eredménye ellensúlyozta.
  • Az anyagköltség hányad (141) 2007-ről 2008-ra megduplázódott, majd 2009-re ismét duplázódott! Ennek oka lehet, hogy az anyagár jelentősen megemelkedett, amit a cég az értékesítésnél nem tudott érvényesíteni.
  • A forgótőke alakulása (210) 2009-ben a rövid lejáratú kötelezettségek megemelkedése miatt felére csökkent: 29.759 eFt.
  • A működő tőke (353) 2006-2008 között megduplázódott, 2009-re a 2008-as évinek a 41 %-ra visszaesett: 27.707 eFt.
  • A teljes likvid ráta (411) csak 2008-ban felelt meg annak az elvárásnak, hogy a forgóeszköz értéke legalább duplája legyen a rövid lejáratú kötelezettség értékének. 2009-ben: 1,22
  • A gyors ráta (421), amely csak a gyorsan pénzzé tehető forgóeszközöket veszi figyelembe 2006-2008 között javuló tendencia után 2009-ben felére csökkent: 0,88
  • Az alacsony eszközmegtérülési rátához (434), ami 5 és 7 % között alakult, mind az alacsony árbevétel arányos nyereség, mind az eszközök kedvezőtlen forgalmi sebessége hozzájárult.
  • Az eladósodottsági fok (441) 52 %-ról 63 %-ra nőtt, ezen belül a rövid lejáratú kötelezettség (444) nagyon magas. 2009-ben: 137.381 eFt.
  • Az idegen tőke aránya (447) a saját vagyonhoz képest kezdettől fogva > 1-nél. 2009-ben megközelíti a kétszeresét: 1,84
  • A nettó külső finanszírozási szükséglet (449) 2008-ról 2009-re több mint háromszorosára nőtt: -136.433 eFt.
  • A hatékonysági mutatók (500) mindegyike rossz.
  • A készletek forgási sebessége (521) 2006 évi 384 napról 2008-ban 130 napra csökkent, 2009-ben 212 napra nőtt. A   készletek átlagosan ennyi napig a cég raktárában/termelésben vannak, mielőtt értékesítésre kerülnek a             késztermékben.
  • Az eszközök forgási sebessége (531) a 2006-os 1825 napról 1460-ra csökkent 2009-ben. Ez azt jelenti, hogy az eszközállomány 4 évente térül meg a realizált nettó árbevételben.
  • A vevőállomány forgási sebessége (541) jelentős javulást ért el, miután a 2006 évi 257 napról 95 napra csökkent 2009-ben. Ez azt jelenti, hogy ennyi nap alatt fizetik ki az áru/szolgáltatás ellenértékét. Ezt addig a cég hitelből finanszírozza.
  • A szállító állomány forgási sebessége (551) 130 napról 160 napra romlott a négy év alatt, de ebben az esetben a szállítók járnak rosszabbul, mert ennyi nap késéssel kapják meg a pénzüket a cégtől.
  • 5.4. Cash flow vizsgálata

    A cash flow (pénzáramlás kimutatása) a szabadon felhasználható, minden költség levonása után megmaradó pénz.

    Az elemzés során kétféle CF-el találkozunk. A mutatószámok képletében az egyszerűsített CF-vel számolunk, ami = adózott eredmény + értékcsökkenési leírás. A közvetett módon számított CF a számviteli tv. mellékletében szereplő CF kimutatás eredménye. A vizsgált cég 4 gazdasági évében az alábbiak szerint alakultak a kétféle számítás alapján a CF-ek:

                            2006          2007          2008           2009
    1AMU      CF/eFt         16060         24916         34939          36035

    Közvetett CF/eFt
            19147         32432         29962          23110
    I. Szokásos tev./eFt    16333          1447         39822          69877
    II. Befekt. tev./eFt    2814          -8504         -8860         -38347
    III. Pénzügyi műv./eFt   --           39459         -2000          -8420

    A nyereség és a pénzáramlás között eltérések adódhatnak, aminek alapvető okai:

    5.5.A. Vezetés hatékonyságának és a cég likviditásának értékelése

                                            Hozzáadott érték
                                       -------------------------- X 100
                                       teljes munkabér ráfordítás

          Hozzáadott érték:       nettó árbevétel
                                + saját termelésű készletek állományváltozása
                                 -------------------------------------------------------------
                               = bruttó termelési érték
                               - felhasznált anyagok, szolgáltatások
                                 -------------------------------------------------------------
                               = hozzáadott érték

          A kiszámított termelékenységi mutató a vizsgált 4 évben:
                                        151/155/120/117 %
          Az élőmunka hatékonysága leromlott.

    Fentiek alapján megállapítható, hogy a vezetési teljesítmények hatékonysága rossz, a cég jelenlegi tevékenységének folytatásával a csőd felé halad.